一、行业概况

宠物概念源远流长，历经漫长岁月，宠物种类不断丰富，人们对宠物的观念也发生了深刻转变，从最初的实用功能转变为视宠物为 “朋友”“家人”，宠物行业应运而生。本报告聚焦于基于宠物犬猫的宠物行业及细分赛道研究。

（一）发展历程

中国宠物行业起步于上世纪 90 年代，当时国内政策有所松绑，海外品牌开始进入中国市场，行业开始萌芽。随着时间推移，政策不断完善，国内经济增长和互联网发展推动行业进入高速发展期。如今，行业已进入充分竞争阶段，众多企业在各细分领域崭露头角，市场格局逐渐形成。

（二）驱动因素

1. 政策：各省市因地制宜推出宠物相关政策，如北京市对宠物医院的许可证要求、深圳市对宠物行业企业的支持等，推动行业高质量发展。
2. 经济：中国经济稳步增长，居民消费能力和意愿提高，带动宠物消费市场。人均 GDP 和居民人均可支配收入的增加，为宠物消费提供了经济基础。
3. 社会：人口家庭结构变化，老龄化、少子化、单身化趋势加强，人们对陪伴和情感需求增长，宠物成为满足情感需求的重要选择，推动宠物行业发展。
4. 科技：科技赋能宠物行业各环节，如物联网、人工智能、大数据等技术在宠物食品、用品、医疗等领域的应用，推动行业数智化发展。

（三）市场现状

1. 企业情况
   • 一级市场：新成立企业数量持续增长，但融资环境自 2021 年进入 “寒冬”，融资事件数量大幅下滑，市场同质化困境严重。
   • 二级市场：宠物经济指数走势稳压大盘，2024 年上半年头部宠物企业营收及净利润同比大幅增长，企业注重品牌建设和海内外市场布局。
2. 国内养宠情况
   • 宠物数量：2019 – 2023 年，城镇宠物犬猫数量持续增长，其中宠物猫数量连续三年超过宠物狗数量，原因包括猫的独立性强、食量小、对居住空间要求低等。
   • 宠物主：宠物主数量与宠物数量同频增长，三线及以下城市宠物主占比提升，一线城市占比下降，原因包括一线城市政策严格、三线及以下城市消费能力提升等。
   • 渗透率：国内宠物犬猫家庭渗透率与海外成熟市场相比存在较大差距，但未来有望随着居民消费能力增长而提升。
3. 细分赛道
   • 宠物食品：为宠物提供必要营养，包括主粮、零食、保健品等，市场规模占比最高。
   • 宠物用品：满足宠物生活质量提升需求，种类丰富，包括生活用品、清洁护理用品等。
   • 宠物医疗：运用医疗保健服务预防和治疗宠物疾病，产业链以宠物医院为核心。
   • 宠物服务：为宠物和宠物主提供便利和支持，包括寄养、美容、训练等，市场规模相对较小但发展迅速。

二、细分赛道洞察

（一）宠物食品

1. 分类与特点
   • 主粮：类似人类主食，提供基础营养和能量，分为干粮和湿粮，干粮是主流，具有保质期长、喂食方便、价格低等特点。
   • 零食：适口性佳，提供额外营养，满足个性化需求，狗零食和猫零食种类多样。
   • 保健品：具有保健调理、营养补充及加强作用，可辅助治疗疾病，提供微量元素。
2. 竞争格局：企业类型多样，包括海外老牌企业、国内传统企业转型品牌和新兴互联网企业。市场竞争激烈，国产品牌不断侵蚀国外品牌份额，CR10 有所下降。
3. 生产与贸易
   • 生产：2018 – 2024 年宠物饲料产量飞速增长，年均复合增长率达 11.4%，但产量增长也带来了价格战和品牌力建设的挑战。
   • 贸易：进出口地区及均价出现 “两极反转”，出口转向东南亚，进口来自美国，反映出国内宠物食品市场中低端产品为主，高端市场依赖进口。
4. 消费者洞察
   • 渠道与决策因素：电商平台是主要购买渠道，宠物店、商超和宠物医院等线下渠道也受青睐。决策因素主要包括宠物口味喜好、营养价值、配料成分和性价比等。
   • 消费偏好：主粮偏好烘焙干粮和主食罐头，海外品牌皇家和国产品牌麦富迪购买率较高；零食中肉干受欢迎，麦富迪宠物零食购买率领先；保健品中毛发护理类受宠，麦富迪同样是购买率最高的品牌。
   • 痛点：食品安全担忧、品牌过多难以选择和产品同质化严重是主要痛点。

（二）宠物用品

1. 分类与标准：种类丰富，包括生活用品、口腔清洁护理用品、洗护用品、卫生用品及环境用品等。2024 年相关国家标准的出台引导行业高质量发展。
2. 竞争格局：企业类型有传统企业、智能用品品牌和跨界企业。市场竞争激烈，智能用品品牌逐渐突围。
3. 生产与出海
   • 生产：原材料价格稳定，生产基地主要分布在东部沿海地区，具备良好的工业基础和商贸环境。
   • 出海：产品主要出口至北美、欧洲、东南亚等地，不同地区需求存在差异，如欧洲偏好猫类用品和清洁护理产品，东南亚偏好宠物服饰和智能用品。
4. 市场表现与消费者洞察
   • 市场规模与智能用品趋势：科技推动智能用品发展，2024 年中国宠物智能用品市场规模约 102 亿元，占宠物用品市场约 20%。智能饮水机价格带较固定，喂食器价格出现分档。
   • 消费情况与痛点：卫生用品和洗浴用品消费金额占比较大，智能用品消费金额占比也较高。消费者购买时注重产品功能性和性价比，痛点包括品牌过多、产品质量和售后服务问题。

（三）宠物医疗

1. 产业链结构：以宠物医院为核心，上游包括药品、器械、设备、耗材供应商，下游为宠物主和宠物保险。产业链各环节国产替代趋势明显，渠道多元化发展。
2. 药品与设备耗材
   • 新兽药注册：新兽药注册数量持续上升，犬猫为靶动物的产品占比增加，但创新程度仍有提升空间。
   • 药品销售：国际大厂在宠物药品线上销售中占据领先地位，国内品牌通过价格优势逐渐实现国产替代。
   • 设备耗材替代：宠物专用设备和耗材国产替代率不断提高，未来有望进一步提升。
3. 宠物医院情况
   • 数量与分布：数量同比高速增长，主要分布在东南部沿海省份和一线城市，非连锁医院占比较高。
   • 单店模型：医疗服务是主要营收来源，员工成本占比超 40%。
4. 消费者洞察
   • 医院选择与决策因素：瑞鹏宠物医院是宠物主首选，地理位置、收费水平和服务态度是主要决策因素。
   • 消费情况与痛点：疫苗接种、疾病就诊和体检是主要消费目的，诊疗费用占比最高。痛点包括宠物看病贵、过度诊疗和维权难。

（四）宠物服务

1. 服务分类与核心：包括宠物洗浴、寄养、保险、出行、训练、殡葬、社交等，核心是满足宠物及宠物主需求，服务类型不断丰富。
2. 商业模式：O2O 是主流商业模式，包括平台入驻和自建独立站，上门服务模式逐渐兴起，满足消费者便捷性需求。
3. 细分服务洞察
   • 宠物保险：国内处于市场教育期，与日本相比渗透率有较大提升空间，主要分为疾病险、意外险、责任险等，未来发展潜力巨大。
   • 宠物出行：多类玩家入局，但受多种因素限制，渗透率较低，面临诸多挑战。
4. 消费者洞察
   • 消费情况：美容洗护服务消费比例高，每年 3 次消费频率的宠物主占比最大。
   • 期望服务类型：一站式宠物服务平台、宠物营养师和宠物社交是宠物主期望出现或成熟化的服务类型。

三、趋势展望

（一）行业整体趋势

中国宠物行业目前处于熵增阶段，市场无序竞争激烈，但已现熵减曙光。未来将通过企业自主创新、上下游打通、政策引导和监管完善，走向更加成熟健康的市场。

（二）细分赛道趋势

1. 宠物食品
   • 喂养理念升级：膨化干粮仍占主导，但未来宠物主喂养理念将向高营养、高适口性主粮转变。
   • 竞争格局演变：企业可通过收购或深耕提高市场份额，国产替代进入新阶段，高端化是发展趋势。
2. 宠物用品
   • 情感需求主导决策：宠物主决策因素将更注重情感需求，玩具品类增长潜力大。
   • 智能用品趋势：产品端医疗保健类智能用品有望突破，企业端跨界企业将持续入局，市场端 B 端需求有望打开。
3. 宠物医疗
   • 企业布局重点：国内动保企业加码宠物药品研发，一二类新兽药是攻坚方向。
   • 医院发展趋势：宠物医院将向诊疗细分化、连锁化、信息化发展，上游国产替代将降低成本。

综上所述，中国宠物行业在经历了多年的发展后，已经取得了显著的成就，但也面临着诸多挑战。在未来的发展中，企业应抓住机遇，应对挑战，不断创新，为宠物主提供更优质的产品和服务，推动行业持续健康发展。同时，政策的支持和监管的完善也将为行业的发展提供有力保障。